У 2010 році європейським страховикам слід збільшити капітал і використовувати можливості зростання - огляд «Ернст енд Янг»

Оскільки страхові компанії очікують повільного відновлення зростання міжнародної економіки, їм, на думку фахівців «Ернст енд Янг», слід відновити капітал, наново оцінити систему управління ризиками, адаптувати бізнес до змін у галузі регулювання і агресивно використовувати можливості зростання, здійснюючи при цьому придбання нових активів і створення нових страхових інструментів. З точки зору залучення капіталу та формування страхових резервів, 2010 рік буде непростим як у сегменті загального страхування, так і в сегментах страхування життя та пенсійного страхування. При цьому робота компаній буде ускладнена внесенням нових поправок до стандартів бухгалтерського обліку та нормативних актів, а також наближається введенням Solvency II (вимог ЄС у сфері платоспроможності страхових компаній). «Страхові компанії сподіваються, що найважчий період кризи залишився позаду. Разом з тим, вони посилено працюють над оцінкою виявлених під час кризи істотних недоліків в системі управління ризиками і тестують способи їх виправлення », - каже Лекс Ван Овермейре, керівник практики «Ернст енд Янг» з надання послуг компаніям страхового сектора в Європі, на Близькому Сході , в Індії та Африці. «Останні півтора роки показали, що все може статися, і що гарантувати успіх може тільки високий ступінь готовності до несприятливих змін економічної ситуації». Фахівці «Ернст енд Янг» виділили сім найбільш складних завдань для європейських страхових компаній у 2010 році. 1. Відновлення капіталу і переоцінка профільних видів діяльності Зазнавши в недавньому минулому втрати від інвестицій, страхові компанії активізували роботу з відновлення, поповнення і захисту капіталу. Багато хто з тих, хто зіткнувся з падінням продажів і збільшенням кількості звернень за страховою компенсацією, повертаються до базової стратегії і відмовляються від низькодоходних видів страхування. Оскільки страховики зацікавлені в залученні додаткового капіталу, їм слід проаналізувати послуги, що пропонуються компаніями-перестраховиками, дочірніми фінансовими компаніями (captives), а також можливості сек'юритизації. Крім того, їм необхідно ефективно розподіляти капітал між продуктовими лініями і бізнес-підрозділами. Майбутнє введення в дію вимог Solvency II сприяє активізації роботи в даному напрямку. 2. Розробка системи управління ризиками в масштабах всього підприємства Моделі, засновані на управлінні ризиками в масштабах всього підприємства (ERM), необхідні для визначення величини сукупного ризику для страхової компанії та управління ім. ERM є ефективною заміною для заходів щодо управління окремими ризиками. Європейським страховим компаніям вдалося випередити конкурентів з інших регіонів частково завдяки координації комплексного управління ризиками і капіталом в рамках вимог Solvency II. Страховики підвищили ефективність процесів управління ризиками, мають більше можливостей для залучення капіталу та отримання допомоги від зацікавлених сторін. 3. Підготовка до введення вимог Solvency II Оскільки дата введення Solvency II в 2012 році наближається, страховим компаніям варто до неї готуватися. Впровадження нових стандартів, ймовірно, загострить брак капіталу, а також зумовить внесення зміни до стратегії розробки нових інструментів та їх розподілу. Solvency II передбачає не тільки підвищення вимог до капіталу, а й інтеграцію процесу корпоративного управління, систем контролю та комплексного управління ризиками в єдину систему. Винесений з фінансової кризи досвід говорить про те, що страховики надміру довіряли кількісними моделями, зовнішнім рейтингах і порівняльним показниками. У 2010 році страхові компанії вивчать нові кількісні вимоги до капіталу (згідно Solvency II), невід'ємною частиною яких є наявність інфраструктури управління ризиком, що включає в себе внутрішні процеси і засоби контролю на всіх рівнях. 4. Облік інтересів зацікавлених сторін У результаті міжнародної фінансової кризи було завдано шкоди діловій репутації компаній сектору фінансових послуг в цілому, а також відбулося зниження довіри до них з боку споживачів. Страховим компаніям і дистриб'юторам їх послуг слід працювати над покращенням свого іміджу: створювати і рекламувати продукти та процеси, які дозволяють відновити довіру споживачів і прозорість фінансових операцій. Оскільки страхові послуги є нематеріальним активом, споживачі розраховують на чітке відображення в документах принципів політики страхування, а також на простий процес отримання страхової компенсації. Однак, на їхню думку, багато договорів про страхування залишаються надто складними. В даний час споживачі все ширше використовують технологічні засоби для порівняння інструментів, що пропонуються різними страховиками, тому прозорість системи ціноутворення набуває особливої актуальності. Разом з цим розгляд страховими компаніями заяв страхувальників про відшкодування збитків відкриває прекрасну можливість для конструктивної взаємодії між страховиком і страхувальником, що може стати своєрідним моментом істини. 5. Забезпечення відповідності більш складним нормативним вимогам в умовах, що змінюються У 2010 році страховим компаніям потрібно внести зміни в процеси виконання нормативних вимог і внутрішнього контролю з урахуванням зростаючої складності регулювання страхових послуг в ЄС. Після фінансової кризи споживачі, рейтингові агентства та регулюючі органи вимагають від фінансових компаній розкриття більш докладної інформації про фінансове становище. Застосування Міжнародних стандартів фінансової звітності (МСФЗ), бухгалтерського обліку, заснованого на понятті вбудованої вартості та відповідному ринку вбудованої вартості, дає різні результати в області оцінки активів та їх рентабельності. Деякі рейтингові агентства продовжують ставити під сумнів якість інформації за МСФЗ у галузі оцінки активів і класифікації страхових інструментів. Все це може ускладнити відновлення капіталу страхових компаній у 2010 році. У міру формування єдиного європейського ринку страхових послуг замість фрагментованих ринків, заснованих на захисних заходах, перед страховими компаніями виникатимуть нові питання у сфері відповідності нормативним вимогам, а також відкриватися нові можливості. Разом з цим започаткування нових європейських регулюючих органів, які будуть встановлювати вимоги для страховиків призведе до ускладнення системи регулювання. 6. Визначення нових інвестиційних пріоритетів Раніше європейські страховики розширювали бізнес в основному за рахунок придбання нових активів. У міру відновлення міжнародної економіки в 2010 році слід очікувати збільшення активності на ринку злиття та поглинань. Нові можливості можуть відкритися в міру того, як фінансові компанії будуть йти з ринку страхових послуг, щоб позбутися від непрофільних видів діяльності та поповнити капітал. Якщо високий курс євро збережеться, то європейські страхові компанії можуть знайти придбання нових активів ще більш привабливим. Крім цього, в 2010 році на європейському страховому ринку з високим рівнем конкуренції може відновитися процес консолідації. Європейські страхові компанії, яким не вистачає можливостей для росту на вітчизняному або іншому ринку Європи з високим рівнем конкуренції, будуть активно шукати нові активи на ринках, що розвиваються в країнах Східної Європи та Азії. 7. Використання нових можливостей у галузі пенсійного та медичного страхування Процес старіння населення в європейських країнах буде як і раніше пов'язаний з новими можливостями для страхових компаній у 2010 році. Крім того, вихід неєвропейських страхових компаній з ринку пенсійного страхування в країнах ЄС дозволить європейським страховикам збільшити свою частку на цьому ринку. Під час економічної кризи споживачі усвідомили ризик зниження вартості активів, вбудованих в страхову пенсію. Корпоративні клієнти скоротили придбання пенсійних страхових послуг, основних на пайових фондах, у зв'язку з невизначеністю в області їх оцінки. Незважаючи на це, страхові компанії й надалі відіграватимуть важливу роль в управлінні пенсійними активами і пов'язаними з ними ризиками. У 2010 році страхові компанії збільшать пропозицію страхових інструментів з фіксованим відсотком, щоб задовольнити попит на фінансову стабільність. Разом з цим створення таких інструментів підвищить рівень ризику, пов'язаного з управлінням інвестиціями, що несуть страховики. Таким чином, страховим компаніям слід розробляти методи хеджування і зниження ризиків, що враховують вимоги Solvency II. Повну версію «Огляду європейського ринку страхових послуг у 2010 році» можна знайти на сайті: www.ey.com / insurance. Про компанію «Ернст енд Янг» «Ернст енд Янг» є міжнародним лідером з аудиту, оподаткування і права, супроводу транзакцій і консультування. Спільні цінності та високі стандарти якості об’єднують 144 тисячі наших співробітників в усьому світі. Ми створюємо перспективи, розкриваючи потенціал наших співробітників, клієнтів і суспільства в цілому. В Україні компанія веде діяльність з 1991 року. Зараз в офісах «Ернст енд Янг» в Україні працюють понад 500 фахівців, що надають повний спектр послуг міжнародним і українським компаніям. Дізнайтеся більше на сайті ey.com/ukraine.