Premarket 11/01: низкая инфляция может стать поводом для нового раунда QE3

Итоги дня: UX +1,55% (1478,15)

Во вторник, 10 января, Индекс UX закрылся ростом на 1,55%, завершив сессию у отметки 1478,15 п. Общий объем торгов фондового рынка составил 51,7 млн. грн., (на рынке заявок — 12,41 млн. грн., на рынке РЕПО — 38,51 млн. грн.).

Участники срочного рынка наторговали 38,56 млн. грн. Значение ближайшего фьючерса (UX-3.12) выросло на 1,81%, закрывшись у отметки 1487,30 п. (индексный спрэд +9,15 п.).

Внешний фон перед открытием

Перед открытием торгов наблюдается нейтральный внешний фон. После нашего закрытия во вторник американские индексы практически не изменились. Новых важных новостей с европейского долгового рынка пока не поступает. Отсутствие негативных новостей воспринимается инвесторами как повод к новым покупкам. Однако стоит отметить, что долго такая ситуация продолжаться не может, и вскоре отсутствие активных шагов и решений со стороны руководителей стран ЕС может привести к закрытию длинных позиций.

Вчерашний уверенный рост на европейских и американских площадках во второй половине дня стих после публикации данных от ЕЦБ. Было отмечено, что объем депозитов банков на условиях овернайт достиг очередного рекордного значения: банки разместили на депозиты в ЕЦБ 482 млрд. евро. В последнее время они все чаще обращаются к ЕЦБ, опасаясь доверять другим кредитным организациям. Таким образом, банки предпочитают хранить свой «излишек» ликвидности в самом безопасном месте, несмотря на более низкую ставку у ЕЦБ.

Сегодня поводом для оптимизма может стать вчерашнее заявления представителя ФРС Джона Вильямса о возможном снижении инфляция в текущем году до 1,5%, что может позволить провести новый раунд количественного смягчения. Он также отметил, что безработица является огромной проблемой всей страны и требует особого внимания со стороны регулятора (ожидается, что уровень безработицы в течение 2012 г. будет оставаться выше 8%). Американская экономика растет скромными темпами (ожидается рост ВВП США на 2,5% в 2012 г. и на 3,0% в 2013 г.) и в дельнейшем текущая динамика будет сохраняться.

Сегодня азиатские фондовые индексы торгуются разнонаправлено. Фьючерс на индекс S&P500 с утра торгуется на уровнях вчерашнего закрытия. На момент написания комментария российские индексы снижаются, РТС — на 0,81%, МВБ — на 0,61%.

Важная статистика сегодня

Встреча министра финансов США Тимоти Гайтнера и премьер-министра Китая Вэнь Цзябао, Пекин
Еврозона - Встреча канцлера Германии Ангелы Меркель и премьер-министра Италии Марио Монти

10:00 — ВВП, 2011 год (Германия)
11:30 — Торговый баланс, млрд. фунтов стерлингов, ноябрь (Великобритания)
17:30 — Изменение запасов нефти и нефтепродуктов, млн. барр., на 6 января (США)
20:00 — Минфин США проведет аукцион по продаже 10-летних нот на сумму $21 млрд. (США)
21:00 — Бежевая Книга (США)

Технический анализ: фьючерс S&P500

На прошедшей сессии торги фьючерсом на индекс S&P500 завершились вблизи ключевого уровня, на отметке 1285 п. На текущий момент (для дальнейшего продолжения роста) необходимо снять перекупленность. По осциллятору RSI значение приближается к 70 п., что в ближайшей перспективе может стать поводом для коррекционного движения вниз.

Тем не менее, скользящие средние по-прежнему сигнализируют о приоритетности восходящего движения. И если «быкам» сегодня удастся преодолеть отметку 1290 п., это откроет дорогу к следующей цели на уровне 1330 п. В случае позитивного сценария развития событий, на уровне 1330 п. начнет формироваться «медвежья» фигура бабочка Gartley, и тогда среднесрочные цели коррекционного снижения будут существенно (Фибо 23,6%).



С уважением,
Dragon Capital
____________________

Центр обслуживания частных инвесторов
Киев, ул. Б.Хмельницкого, 17/52А (карта проезда)
Тел./факс: (044) 495-55-44
Email: broker@dragon-capital.com

Поддержка интернет-трейдеров
Тел.: (044) 490-71-26, 281-27-26
Email: quik@dragon-capital.com

Этот материал носит исключительно информационный характер и не может рассматриваться как рекомендация, предложение или побуждение приобретать или продавать ценные бумаги, а также другие финансовые инструменты. Оценки, взгляды и прогнозы в данном материале отражают наше видение ситуации на момент публикации и могут измениться без предварительного уведомления. Ни при каких обстоятельствах Dragon Capital или кто-либо из его сотрудников, или какая-либо компания, которая связана с Dragon Capital, или кто-либо из сотрудников такой компании, не несут ответственность за действия или бездействие какого-либо лица на основании этого материала, а также за какие-либо убытки или ущерб, которые могут возникнуть в результате этих действий или бездействия.